Il trend mensile di Wall Street pronto a girare al rialzo: le attese per il 31 agosto

Tra qualche giorno sarà il Labor Day (4 Settembre). Cosa attendersi nelle prossime sedute secondo le serie storiche?

Per ciascuna festività abbiamo calcolato il rendimento nei 3 giorni precedenti (qui di seguito indicato con RP{3}), nei 3 giorni successivi (qui di seguito indicato con RD{3}),la probabilità che ciascun periodo abbia un rendimento positivo e la probabilità che RP{3}> RD{3}. Va notato che dire RP{3}> RD{3} non vuol dire necessariamente avere un rendimento positivo nei 3 giorni prima della festività, semplicemente che il rendimento è superiore a quello nei 3 giorni successivi. Potrebbero benissimo essere entrambi negativi!

Il Labor Day è una festività degli Stati Uniti che si festeggia ogni primo lunedì di settembre.

In questo lavoro abbiamo considerato tutti gli anni dal 1895 al 2015.

RP{3}	RD{3}	Prob RP{3}>0	Prob RD{3}>0	Prob RP{3}> RD{3}
0,42%	-0,09%	60,6%	47,8%	60,9%

La probabilità che RP{3}> RD{3} è del 60,9%. Tale risultato ci dice in maniera inequivocabile che non è possibile investire con le probabilità a favore considerando i 3 giorni prima e dopo la festività. Tale impossibilità è evidente anche dalla Tabella seguente dove abbiamo considerato separatamente ciascun anno del ciclo Presidenziale. Solo gli anni “2” e “9” mostrano una moderata correlazione tra i due periodi.

 

	RP{3}	RD{3}	Prob RP{3}>0	Prob RD{3}>0	Prob  RP{3}> RD{3}
“1”	-0,52%	-0,13%	40,6%	46,0%	44,5%
“2”	0,69%	-0,54%	69,5%	35,9%	72,8%
“3”	0,52%	-0,16%	69,2%	46,4%	62,7%
“4”	0,45%	-0,22%	65,2%	43,3%	64,7%
“5”	0,85%	0,69%	68,2%	77,9%	53,0%
“6”	0,21%	-0,04%	58,3%	49,1%	54,6%
“7”	0,09%	0,41%	51,8%	59,8%	44,9%
“8”	0,34%	-0,65%	58,2%	36,2%	65,2%
“9”	0,79%	-0,54%	75,9%	41,6%	68,7%
“0”	0,80%	0,04%	67,3%	50,9%	63,0%

Nonostante Trump, nonostante la Corea del Nord, nonostante l’uragano in Texas, Wall Street continua a non mollare.

Ieri,  i principali Indici americani hanno chiuso con segno positivo:

Dow Jones +0,12% a 21.892

S&P 500 +0,46% a 2.457

Nasdaq C. +1,05% a 6.368

A che punto siamo di breve?

Il trend di Wall Street sembra voler ritornare al rialzo, anche se manca un ulteriore tassello che si comporrà nella giornata di domani.

Ecco i dati che verranno pubblicati  prima e dopo le aperture odierne dei mercati americani:

14:30	USD		Richieste di disoccupazione continua		1.950K	1.954K
14:30	USD		Indice dei principali prezzi di spesa per consumi (Annuale) (Lug)		1,4%	1,5%
14:30	USD		Indice prezzi spese personali principali (Mensile) (Lug)		0,1%	0,1%
14:30	USD		Richieste iniziali di sussidi di disoccupazione		237K	234K
14:30	USD		Media delle richieste sussidio di disoccupazione di 4 settimane			237,75K
14:30	USD		Reddito personale (Mensile) (Lug)		0,3%	0,0%
14:30	USD		Spese personali (Mensile) (Lug)		0,4%	0,1%
14:30	USD		Consumi personali (Mensile) (Lug)		0,3%	0,0%
15:00	USD		Indice PCE Fed di Dallas (Lug)			1,30%
15:45	USD		Indice dei direttori agli acquisti di Chicago (Ago)		58,5	58,9
da fissare	USD		Indice Bloomberg sulla fiducia dei consumatori			52,8
16:00	USD		Contratti pendenti di vendita di Abitazioni (Mensile) (Lug)		0,5%	1,5%
16:00	USD		Indice delle vendite pendenti di case (Lug)			110,2
16:30	USD		Immagazzinamento di Gas Naturale		32B	43B

Sembra che il grafico  con 2 settimane di ritardo stia allineandosi alla nostra previsione annuale.
Siamo nel punto dove potrebbe iniziare un forte ribasso di molti mesi, e il trend in questo momento dopo continui rialzi, inizia a dare segni di  evidente stanchezza e di ribasso.

Come siamo messi con le nostre proiezioni di medio termine?

Frattale di proiezione annuale mercati americani per l’anno 2017

Quali sono le nostre proiezioni per i prossimi 30 giorni solari?

Dow Jones

Trend ribassista. Possibili rimbalzi  fino all’area 21.849/21.910. Il trend diventa rialzista  solo con chiusure daily  superiori ai 21.986. Long sopra 21.986. Short sotto 21.849.

Proiezioni di prezzo fino al 21 settembre

area di minimo 21.286/21.334

area di massimo  21.849/21.910

Nasdaq C.

Trend ribassista. Possibili rimbalzi  fino all’area 6.274/6.308. Il trend diventa rialzista  solo con chiusure daily  superiori ai 6.338. Long sopra 6.338. Short sotto 6.274.

Proiezioni di prezzo fino al 21 settembre

area di minimo 6.035/6.079

area di massimo   6.274/6.308

S&P 500

Trend ribassista. Possibili rimbalzi  fino all’area 2.445/2.455. Il trend diventa rialzista  solo con chiusure daily  superiori ai 2.465. Long sopra 2.465. Short sotto 2.445.

Proiezioni di prezzo fino al 21 settembre

area di minimo 2.359/2.371

area di massimo 2.445/2.455

Attenzione: il trend mensile potrebbe ritornare rialzista!

Oggi cosa accadrà sui mercati americani?

E’ molto probabile una giornata assestamento in un trend che potrebbe variare da rialzo a ribasso fra oggi e domani.

Proiezioni di prezzo per il 31 agosto

Dow Jones

area di minimo  non definibile con elevate probabilità

area di massimo  non definibile con elevate probabilità

Nasdaq C.

area di minimo  non definibile con elevate probabilità

area di massimo  non definibile con elevate probabilità

S&P 500

area di minimo  non definibile con elevate probabilità

area di massimo  non definibile con elevate probabilità

Come capire la direzione che prenderanno questi mercati nelle prossime ore?

Basta monitorare i valori di Hit The Target per mantenere il polso della situazione:

Valori per il  31 agosto

Dow Jones

1 21.837

2 21.715

Nasdaq C.

1 6.300

2 6.229

S&P 500

1 2.441

2 2.428

Legenda

Dow Jones

1 21.837

2 21.715

 

SOPRA 1 E’ LONG SOTTO 2 E’ SHORT IN MEZZO E’ FLAT

Attenzione! MAI aprire posizioni contrarie al trend se non si è sopra 1) o sotto il punto 2)

I rialzi, i ribassi e le fasi laterali delle prossime ore passano per i dati evidenziati nella tabella. Movimenti stabili sopra 1, aprirebbero l’ipotesi di movimenti direzionali rialzisti nelle prossime ore e nei prossimi giorni. Sotto 2 i movimenti sarebbero direzionali ribassisti.